Щомісячний огляд діяльності публічних ІСІ в Україні (відкриті, інтервальні, закриті фонди). Серпень 2014 року

Весь серпень українські фондові індекси перебували у низхідному тренді. Насамперед, настроями інвесторів володіло очікування повномасштабного вторгнення військ Росії.

Крім того, втрати особового складу ВСУ та добровольчих батальйонів під Іловайськом, нахабний перетин Державного кордону так званим «гуманітарним конвоєм» призвели до найбільшого падіння індексів з початку року. Тож за підсумками серпня, індекс Української Біржі втратив 10,71%, а індекс ПФТС знизився на 6,58%.

Цілком закономірним стало падіння доходності всіх секторів публічних ІСІ. Найбільших втрат – за ВЧА та відтоком коштів інвесторів – зазнали фонди, які орієнтовані на ризикові інструменти (акції). На противагу їм фонди, які інвестують у інструменти з фіксованим прибутком, отримали позитивну доходність та «прихильність» інвесторів.

За рівнем доходності «з початку року» сектори публічних ІСІ розподілилися наступним чином: на першому місці – закриті фонди (+22,28%), на другому – відкриті (+12,44%), інтервальні ІСІ – на третьому (+9,89%).

ВІДКРИТІ ФОНДИ

За даними УАІБ, ВЧА 29 відкритих ІСІ станом на 29.08.2014 р. становила 74,05 млн. грн. Відповідно до наданих на кінець попереднього місяця даних, загальне зменшення чистих активів становило -1755,42 тис. грн. (-2,48%). Чистий відтік коштів у секторі становив -164,69 тис. грн.  через значні виплати інвесторам.

Сектор завершив місяць зі значним «просіданням» доходності портфелів, лише 10 фондів спромоглися не вийти з негативної зони. У серпні діапазон доходності інвестфондів коливався від +3,41% до -21,49%.

За результатами серпня лідерами зростання у секторі відкритих ІСІ стали:
«УНIВЕР.УА/Михайло Грушевський: Фонд Державних Паперiв» (+283,09 тис. грн. (+12,63%)) – завдяки додатковому розміщенню 130 шт. сертифікатів (збільшення в обігу на 9,10%) отримав чистий притік у розмірі 211,24 тис. грн.;
«УНIВЕР.УА/Тарас Шевченко: Фонд Заощаджень» (+264,67 тис. грн. (+10,65%) – отримав 195,80 тис. грн. чистого притоку за рахунок збільшення кількості сертифікатів в обігу на 7,60% та за рахунок збільшення вартості активів портфеля;
«Аргентум» (-241,69 тис. грн. (+6,95%)) – попри зменшення вартості активів інвестпортфеля, за рахунок залучення коштів інвесторів (+0,03% в обігу) отримав 0,83 тис. грн. чистого притоку капіталу.

Найбільші виплати інвесторам у серпні зробили такі фонди:
«ОТП Фонд Акцій» (-335,84 тис. грн. (-10,85%) – найбільший чистий відтік у розмірі 162,53 тис. грн. пов'язаний з викупом у інвесторів значної кількості сертифікатів (-5,45% в обігу);
«УНІВЕР.УА/Ярослав Мудрий: Фонд Акцiй» (-203,06 тис. грн. (-16,07%) – чистий відтік становив 88,31 тис. грн. також через падіння вартості активів та значні виплати інвесторам, які пред’явили до погашення 112 сертифікатів;
«КІНТО-Класичний» (-1870,20 тис. грн. (-99,82%) – так само, у зв’язку із закриттям фонду, отримав чистий відтік у розмірі 1858,32 тис. грн.

Список основних гравців сектору у серпні зазнав незначних змін. Перше місце серед відкритих ІСІ за часткою ринку зайняв фонд «КІНТО-Класичний» (27,79% сукупної ВЧА (20,58 млн. грн.)), другу сходинку – фонд «Спарта Збалансований» (12,28% (9,09 млн. грн.)), на третю  - піднявся фонд «Софіївський» (5,35% (3,96 млн. грн.)). Четверте місце посів фонд «КІНТО-Еквіті» (5,32% (3,94 млн. грн.), на почесному п’ятому місці розмістився «Преміум-фонд Індексний» (4,60% (3,41 млн. грн.)).

Серед лідерів за доходністю відзначилися фонди: «Альтус-Депозит» (+3,41%), «Альтус-Збалансований» (+3,30%) та «Альтус-Стратегічний» (+2,26%).

Найгірші показники за доходністю у серпні продемонстрували фонди «Дельта-Фонд збалансований» (-21,49%), «Аргентум» (-10,09%) та «УНІВЕР.УА/Ярослав Мудрий: Фонд Акцiй» (-9,55%).

ІНТЕРВАЛЬНІ ФОНДИ

У серпні до огляду включено 8 інтервальних ІСІ, чисті активи яких, за даними УАІБ, дорівнювали 21,9 млн. грн. У порівнянні з показниками цього сектору на кінець попереднього місяця, сукупна ВЧА зменшилася на 2153,01 тис. грн. (-8,97%).

У серпні лідером із залучення коштів у секторі інтервальних ІСІ став фонд «Платінум» (-1147,91 тис. грн. (-9,32%)) – попри зменшення вартості активів інвестпортфеля, за рахунок залучення коштів інвесторів (+0,02% в обігу) отримав 1,9 тис. грн. чистого притоку капіталу.

Найбільші виплати інвесторам у серпні зробили фонди:
«Оріон» (-454,33 тис. грн. (-22,82%)) – інвестори пред’явили до погашення 294 ЦП (-21,78% в обігу), що призвело до чистого відтоку капіталу у розмірі -427,99 тис. грн.;
«Аурум» (-264,99 тис. грн. (-10,31%)) – чистий відтік становив 74,67 тис. грн. через пред’явлення інвесторами до погашення 1384 ЦП (-2,39% в обігу);
«Конкорд Перспектива» (-38,19 тис. грн. (-1,52%)) – виплати інвесторам призвели до чистого відтоку капіталу у розмірі 33,30 тис. грн.

Діапазон доходності інтервальних фондів у серпні коливався в межах від -0,20% до -9,33%.

Найгірші показники за доходністю у серпні продемонстрували фонди «Платинум» (-9,33%), «Аурум» (-8,12%) та «УНІВЕР.УА/Отаман: Фонд Перспективних Акцій» (-6,21%).

ЗАКРИТІ ФОНДИ

Вартість чистих активів 5 закритих ІСІ, які включено до серпневого огляду, на кінець місяця склала 13,38 млн. грн. Відповідно до наданих показників, сукупна ВЧА цих фондів зменшилася на 913,63 тис. грн. (-6,39%).

У серпні жоден фонд не отримав притоку чистого капіталу.

Найбільші виплати інвесторам у серпні зробив фонд «УНІВЕР.УА/Скiф: Фонд Нерухомостi» (-9,93 тис. грн. (-0,63%)) – через пред’явлення інвесторам до погашення ЦП (-3,29% в обігу) фонд отримав 52,09 тис. грн. чистого відтоку.

Діапазон доходності закритих фондів у серпні коливався в інтервалі від +2,75% до -11,67%. Серед лідерів за доходністю відзначився фонд «УНІВЕР.УА/Скiф: Фонд Нерухомостi» (+2,85%) та «Центавр» (+0,05%).

Найгірші показники у серпні зафіксував фонд «Індекс Української Біржі» (-11,67%).